صندوق سرمایه‌گذاری چیست؟

به زبان ساده، صندوق سرمایه‌گذاری مثل یک سبد بزرگ است که پول‌های خرد سرمایه‌گذاران در آن جمع می‌شود. سپس یک تیم از تحلیلگران حرفه‌ای و مورد تایید سازمان بورس، با این پول‌ها سهام، اوراق مشارکت یا طلا می‌خرند تا بیشترین سود را با کمترین ریسک برای شما بسازند.

انواع صندوق‌ها در ایران (کدام مناسب شماست؟)

۱. صندوق درآمد ثابت

صندوق‌های درآمد ثابت (Fixed Income Funds) بهترین پناهگاه برای سرمایه‌گذارانی هستند که به دنبال حفظ اصل سرمایه و دریافت سود منظم ماهانه می‌گردند. استراتژی اصلی این صندوق‌ها، به حداقل رساندن ریسک است؛ به همین دلیل مدیران صندوق، بخش عمده دارایی‌ها را در گزینه‌های امن و تضمین‌شده‌ای مثل اوراق مشارکت، گواهی سپرده بانکی و اوراق خزانه دولتی سرمایه‌گذاری می‌کنند.در واقع، مکانیزم صندوق درآمد ثابت بسیار شبیه به سپرده‌گذاری در بانک است، با این تفاوت که معمولاً سودی بالاتر از نرخ مصوب بانکی می‌سازد و نوسانات قرمز بازار بورس تاثیری بر سودسازی آن ندارد.

۲. صندوق مبتنی بر سپرده کالایی

صندوق‌های کالایی یا همان (ETC)، گروهی از صندوق‌های قابل معامله در بورس هستند که به جای خرید سهام شرکت‌ها، سرمایه شما را مستقیماً روی کالاهای فیزیکی و باارزش سرمایه‌گذاری می‌کنند. ویژگی جذاب این صندوق‌ها این است که به سرمایه‌گذار اجازه می‌دهند بدون درگیر شدن با مشکلات حمل‌ونقل یا نگهداری فیزیکی، از رشد قیمت کالاها سود ببرد.داراییِ پایه در این صندوق‌ها، «گواهی سپرده کالایی» است. در سطح بازارهای جهانی، این صندوق‌ها تنوع بسیار بالایی دارند و دارایی‌هایی نظیر فلزات گران‌بها (طلا و نقره)، حامل‌های انرژی (نفت) و محصولات کشاورزی را پوشش می‌دهند. به زبان ساده، با خرید واحدهای این صندوق، شما به صورت غیرمستقیم و امن، مالک بخشی از این منابع ارزشمند می‌شوید.

۳. صندوق سهامی

صندوق‌های سهامی (Equity Funds) گزینه‌ای ایده‌آل برای سرمایه‌گذارانی هستند که به دنبال رشد سرمایه در بلندمدت بوده و ریسک بازار را می‌پذیرند. طبق اساسنامه، مدیران این صندوق‌ها موظف‌اند حداقل ۷۰ درصد از کل دارایی صندوق را به خرید سهام شرکت‌های معتبر بورسی و فرابورسی اختصاص دهند.به عبارت دیگر، عملکرد این صندوق‌ها همگام با شاخص کل بورس حرکت می‌کند. بنابراین، اگر دانش یا فرصت کافی برای تحلیل تک‌تک سهم‌ها را ندارید، خرید صندوق سهامی هوشمندانه‌ترین میان‌بر برای ورود به بازار سرمایه و بهره‌مندی از پتانسیل رشد شرکت‌هاست.

۴. صندوق مختلط

صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط (Mixed Funds)، همان‌طور که از نامشان پیداست، ترکیبی متعادل از «ریسک» و «آرامش» را ارائه می‌دهند. پرتفوی این صندوق‌ها تقریبا به صورت مساوی (مثلاً ۶۰ به ۴۰) بین سهام شرکت‌ها و اوراق با درآمد ثابت تقسیم می‌شود. به همین دلیل، از نظر میزان بازدهی و ریسک، دقیقاً در نقطه‌ی میانیِ صندوق‌های درآمد ثابت و صندوق‌های سهامی می‌ایستند.

نکته قوت صندوق مختلط، شناور بودن ترکیب دارایی‌های آن است؛ به این معنی که تیم مدیریت می‌تواند با تغییر شرایط بازار، استراتژی خود را تغییر دهد. در دوران رونق و رشد بازار، وزن سهام را بیشتر می‌کنند تا سود بیشتری کسب شود و در دوران رکود، با افزایش سهمِ اوراق درآمد ثابت، مانند یک سپر دفاعی عمل کرده و ریسک سرمایه شما را کاهش می‌دهند.

برخی دیگر از انواع صندوق ها

1-جسورانه

2-پروژه ای

3-زمین و ساختمان

4-املاک و مستغلات

و ...

چرا باید در صندوق سرمایه‌گذاری کنیم؟

1. مدیریت حرفه‌ای: دیگر نیازی نیست خودتان تحلیل تکنیکال یا بنیادی بلد باشید.

2. نقدشوندگی بالا: برخلاف ملک یا خودرو، هر زمان بخواهید می‌توانید پولتان را نقد کنید (به‌ویژه در صندوق‌های ETF).

3. شروع با سرمایه کم: حتی با مبالغ بسیار اندک (مثلاً ۵۰۰ هزار تومان) هم می‌توان سرمایه‌گذاری کرد.

چطور بخریم؟

• صندوق‌های ETF (قابل معامله): مثل خریدن یک سهم عادی، نماد صندوق را در پنل کارگزاری جستجو کرده و دکمه خرید را می‌زنید.

• صندوق‌های صدور و ابطالی: باید از طریق سایت اختصاصی خودِ صندوق اقدام کنید.

نتیجه‌گیری

صندوق‌های سرمایه‌گذاری امن‌ترین و هوشمندانه‌ترین دروازه ورود به بازار سرمایه برای عموم مردم هستند. کافیست هدف مالی خود را مشخص کنید و متناسب با آن، یکی از انواع صندوق‌ها را انتخاب کنید.